本周一大盤先抑后揚，周一延續上周調整態勢，但是周二、周三反彈修復，但還沒有擺脫近期振蕩格局。截至周三收盤，滬深300、上證50和中證500指數漲跌幅分別為0.79%、0.88%、1.02%，對應股指期貨當月合約漲跌幅分別為0.79%、0.92%、0.92%，對應升貼水為-9.83點、-1.75點、-52.63點。本周新當月合約IF和IH維持小幅貼水變動不大，但IC的貼水不斷擴大，彰顯IF和IH情緒相對穩定，IC投資者情緒略顯受壓。

期指周三持倉全線回補，IF增倉7745手，IH增倉4683手，IC增倉5165手，收盤上漲增倉，顯示多方占優對于反彈有利。從分時圖看，三大期指均出現早盤減倉反彈，隨后增倉回落，最終還是收陽。拉長周期看，最近一周多的盤整期間，總持倉均呈現小幅下降，資金略顯觀望氣氛。周三市場開始增倉反彈，會否形成多頭契機還不確定，資金是否一日游仍有待驗證，畢竟當前多頭底氣似乎還是不足。

分析周三交易所公布前20席位持倉數據，IF多頭增倉4667手大于空頭增倉4043手，IC多頭增倉3503手大于空頭增倉3002手，但IH多頭增倉2542手小于空頭增倉3446手。從這個變動數據看，IF和IC略好于IH。不過，凈持倉數據IF從9930擴大到10370手，IH從5905手擴大到6830手，IC從11288手縮小到10035手。從凈持倉變動看，IF和IH又弱于IC。綜合看，IC略偏強。

主力席位數據分析，IF最大的亮點是中金減空640手，另外海通多空都大幅加倉，不過多頭加倉力度1601手明顯大于空頭加倉84手，IF數據略偏多。IH的亮點是國泰君安席位減多270手并加空750手，顯示一定壓力。IC則分歧大一些，中信、海通、永安分別加多1360手、418手和483手，但五礦減多413手加空149手，華泰也加空382手，形成一定爭奪局面，不過多頭還是略占優。

綜合分析，總持倉普增，資金形成博弈，短線對反彈有利，但是從凈持倉和主力席位持倉變動看，多空博弈加劇，空頭并未放棄，這對反彈或形成抑制，后期持倉能否繼續增加對于是否能打破盤整格局較為重要。另外，三大期指的各項數據均存在不一致的情形，多空略顯僵持，所以也比較難判斷三大板塊強弱。